“網(wǎng)聯(lián)”殺入支付新戰(zhàn)局：誰的江湖？

　　非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付將全部通過“網(wǎng)聯(lián)”，分析稱或?qū)Υ笾Ц稒C構(gòu)造成沖擊，對小支付機構(gòu)利好

 

　　支付的戰(zhàn)場上將再迎來一位新的“大總管”，銀行卡支付業(yè)務(wù)歸銀聯(lián)，非銀行支付機構(gòu)（俗稱“第三方支付機構(gòu)”）網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)歸“網(wǎng)聯(lián)”。

　　8月4日，央行下發(fā)《關(guān)于將非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)由直連模式遷移至網(wǎng)聯(lián)平臺處理的通知》要求，從2018年6月30日起，支付機構(gòu)受理的涉及銀行賬戶的網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)全部通過“網(wǎng)聯(lián)支付平臺”處理。

　　2017年的支付圈足夠熱鬧。一邊是微信、支付寶等第三方支付巨頭圍繞場景發(fā)力，帶動“無現(xiàn)金”的話題持續(xù)走熱；另一邊，推出標(biāo)準(zhǔn)二維碼后的銀聯(lián)也通過支付補貼、牽頭銀行與支付機構(gòu)合作等方式，于移動支付領(lǐng)域加緊布局。

　　在移動支付領(lǐng)域支付寶、財付通“兩家獨大”的格局漸漸成型之時，“網(wǎng)聯(lián)”的逐漸落地，帶來新的想象空間。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，這份通知給以支付寶、財付通等為代表的第三方支付機構(gòu)的“網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)”帶來一場巨震，新的支付戰(zhàn)爭將打響，新的支付格局或?qū)⒅厮堋?/p>

　　即將來臨的“網(wǎng)聯(lián)”會對第三方支付機構(gòu)產(chǎn)生何種影響？加緊“跑馬圈地”的銀聯(lián)怎么辦？用戶會因此受益嗎？

　　網(wǎng)聯(lián)

　　對消費者影響不明顯

　　在一個饑腸轆轆的中午，沒有現(xiàn)金的你去一家餐館用餐，飯后你可以用微信掃二維碼或支付寶掃二維碼支付。

　　如果支付寶等第三方支付機構(gòu)接入“網(wǎng)聯(lián)”之后，你還是可以照常使用上述支付方式，在使用體驗上幾乎無差別。

　　那么，什么是網(wǎng)聯(lián)？網(wǎng)聯(lián)實行后，真正的差別在哪里呢？

　　根據(jù)央行支付結(jié)算司的定義，“網(wǎng)聯(lián)”的全稱是“非銀行支付機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付清算平臺”，指要為支付寶、財付通這類非銀行的第三方支付機構(gòu)搭建一個共有的轉(zhuǎn)接清算平臺，受央行監(jiān)管。

　　據(jù)財新報道，2017年《網(wǎng)聯(lián)清算有限公司設(shè)立協(xié)議書》顯示，網(wǎng)聯(lián)清算股份有限公司第1期股東出資比例中，央行下屬7家機構(gòu)共計持股37%，成為第一大股東。支付寶、財付通等合計持有63%，其中支付寶和財付通均持有9.61%的股份。網(wǎng)聯(lián)建成后將一頭對接115家持牌非銀行第三方支付機構(gòu)，一頭對接近300家商業(yè)銀行。

　　據(jù)北京大學(xué)金融與產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究中心秘書長黃嵩介紹，目前以支付寶為代表的第三方支付，主要是支付寶賬戶系統(tǒng)內(nèi)結(jié)算，繞開銀聯(lián)。因此，其客戶支付信息等數(shù)據(jù)，商業(yè)銀行和央行等均不掌握，這就產(chǎn)生了一定的風(fēng)險，比如洗錢等。因此，央行推出網(wǎng)聯(lián)，支付寶等第三方支付機構(gòu)接入網(wǎng)聯(lián)清算系統(tǒng)，央行便可以掌握客戶賬戶信息等。

　　在黃嵩看來，央行推出網(wǎng)聯(lián)，主要有三種原因：首先，因銀聯(lián)早在2004年初主動拒絕與馬云合作，此后，支付寶等第三方支付機構(gòu)的崛起，繞開銀聯(lián)這一清算機構(gòu)，并占據(jù)市場很大的份額，客戶資金存在安全隱患；第二，央行無法掌控用戶真實的交易信息等，不利于洗錢等監(jiān)管；第三，不同的支付機構(gòu)和銀行合作，模式和標(biāo)準(zhǔn)也有所不同，情況比較復(fù)雜。

　　“對于普通消費者而言，網(wǎng)聯(lián)的存在感比較低，從現(xiàn)有使用形式上不受影響。”黃嵩說。

　　黃嵩認(rèn)為，“網(wǎng)聯(lián)”是第三方支付機構(gòu)的清算平臺，就像銀行卡之間的結(jié)算通過銀聯(lián)一樣。在普通消費者幾乎感覺無差別時，其原來支付的客戶備付金的存管地點發(fā)生了變化。在網(wǎng)聯(lián)之前，備付金主要躺在支付寶賬戶上，而網(wǎng)聯(lián)實行之后，則有望（全部）劃歸央行存管。

　　中國人民大學(xué)重陽金融研究院客座研究員董希淼則說，“普通消費者關(guān)心這個干嗎？其實幾乎與普通消費者無關(guān)，你管它背后誰在清算呢”。

　　那么，對于消費者來說，在支付清算時是否存在速度變慢、體驗變差的可能？

　　黃嵩稱，因為清算環(huán)節(jié)多了一層，完全有可能，尤其是雙11、或春節(jié)紅包等支付高峰時期，或許到賬慢一些。盡管網(wǎng)聯(lián)要求支付機構(gòu)派員參與籌建技術(shù)系統(tǒng)，但是未必做到最優(yōu)，或許會造成行業(yè)支付成本的上升。

　　據(jù)網(wǎng)聯(lián)平臺有關(guān)負(fù)責(zé)人在支付清算協(xié)會有關(guān)會議上介紹，網(wǎng)聯(lián)的目標(biāo)容量是每秒處理12萬筆的平穩(wěn)運行能力，峰值期的目標(biāo)是每秒18萬筆。由于采取的是分布式技術(shù)，網(wǎng)聯(lián)未來的容量還具備水平擴展能力，以解決不斷增長的在線支付吞吐量。

　　董希淼認(rèn)為，按照網(wǎng)聯(lián)設(shè)計的目標(biāo)是沒有問題的，每秒最快18萬筆。自從去年8月份批準(zhǔn)籌建到現(xiàn)在，進展比較快。今年10月15日之前做好接入準(zhǔn)備，如果發(fā)現(xiàn)問題還可以繼續(xù)修改與完善。

　　黃嵩表示，網(wǎng)聯(lián)的作用有利于第三方支付統(tǒng)一清算，更有利于規(guī)范和監(jiān)管。然而，讓所有第三方支付機構(gòu)接入網(wǎng)聯(lián)，未必是最優(yōu)方案。未來，第三方支付的創(chuàng)新受到限制，消費者體驗或?qū)⒆儾钜恍?/p>

　　銀聯(lián)

　　業(yè)務(wù)有重疊，“蛋糕”被動了？

　　有人指出，考慮到網(wǎng)聯(lián)做的業(yè)務(wù)與銀聯(lián)能做的存在交集，“網(wǎng)聯(lián)”的推出動了銀聯(lián)的“蛋糕”，真的是這樣嗎？

　　對此，一位接近網(wǎng)聯(lián)的人士告訴新京報記者，此前在開會的時候，有關(guān)領(lǐng)導(dǎo)對二者的定位明晰。8月4日，央行在文件中明確指出，自2018年6月30日起，支付機構(gòu)受理的涉及銀行賬戶的網(wǎng)絡(luò)支付業(yè)務(wù)全部通過網(wǎng)聯(lián)平臺處理。

　　黃嵩認(rèn)為，網(wǎng)聯(lián)的成立并沒有動銀聯(lián)的奶酪。因為，銀聯(lián)主要是銀行卡的線下支付清算平臺，非銀行的第三方支付本來也沒有接入銀聯(lián)。但是，銀聯(lián)失去了在銀行卡清算基礎(chǔ)上也做互聯(lián)網(wǎng)支付清算的機會，這塊業(yè)務(wù)拿不到了。

　　薛洪言則表示，雙方業(yè)務(wù)范圍的確有重疊，目前清算牌照開放在即，清算機構(gòu)間適當(dāng)?shù)母偁幨请y免的，應(yīng)是政策鼓勵的。“網(wǎng)聯(lián)上線正式終結(jié)了銀行直連，銀行直連終結(jié)形成的市場缺口，網(wǎng)聯(lián)和銀聯(lián)均有機會填補。對銀聯(lián)來講，也算新的市場機會，需要持續(xù)進行產(chǎn)品創(chuàng)新、提升服務(wù)能力，積極搶占新市場并應(yīng)對即將到來的競爭。”

　　董希淼認(rèn)為，網(wǎng)聯(lián)與銀聯(lián)是互補關(guān)系，因此，網(wǎng)聯(lián)的成立對于銀聯(lián)來說幾乎沒有什么影響。不過，原來一些第三方支付機構(gòu)是通過銀聯(lián)來完成的，現(xiàn)在這一部分業(yè)務(wù)不知道是否接到網(wǎng)聯(lián)，如果接到網(wǎng)聯(lián)，那么，可以說稍微有一點影響。

　　根據(jù)國家金融與發(fā)展實驗室的數(shù)據(jù)，2016年非銀行機構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)達(dá)到54.25萬億元，移動支付方面非銀行機構(gòu)完成51.01萬億元，增幅均超過120%。而中國銀聯(lián)最新發(fā)布的2016年支付數(shù)據(jù)顯示，2016年銀聯(lián)網(wǎng)絡(luò)轉(zhuǎn)接交易金額72.9萬億元，同比增長35.2%。

　　昨日，中國銀聯(lián)方面表示，對網(wǎng)聯(lián)不做評論。

　　據(jù)記者觀察，網(wǎng)聯(lián)逐漸成型，銀聯(lián)今年也動作不斷，加緊在移動支付領(lǐng)域的布局。

　　今年5月，中國銀聯(lián)聯(lián)合中農(nóng)工建交等40余家商業(yè)銀行，共同推出標(biāo)準(zhǔn)二維碼產(chǎn)品“云閃付二維碼”，以此實現(xiàn)轉(zhuǎn)賬支付。除了40余家銀行系金融機構(gòu)接入標(biāo)準(zhǔn)二維碼外，京東金融也加入。據(jù)介紹，銀聯(lián)標(biāo)準(zhǔn)二維碼是基于卡組織的“四方模式”，銀聯(lián)實際上扮演連接者的角色，通過為發(fā)卡機構(gòu)、收單機構(gòu)、商戶與用戶搭建金融基礎(chǔ)設(shè)施，使銀聯(lián)體系內(nèi)的各支付機構(gòu)實現(xiàn)聯(lián)網(wǎng)通用。6月初開始銀聯(lián)方面又開展了大規(guī)模的活動力度，如銀聯(lián)62節(jié)，旨在撼動目前支付寶和財付通在移動支付市場的格局。

　　記者通過對崇文門附近走訪發(fā)現(xiàn)，多位已經(jīng)使用支付寶和財付通二維碼的個體商家提出，只有在費率優(yōu)惠的情況下才會考慮使用銀聯(lián)系的二維碼，但消費者則對此表示普遍歡迎。

　　在不少業(yè)內(nèi)人士看來，擁有多家商業(yè)銀行作為合作伙伴和股東，無疑是銀聯(lián)與互聯(lián)網(wǎng)巨頭掰手腕的最大資本，而銀聯(lián)在業(yè)內(nèi)也一直被看做“央行系”。

　　在移動支付大潮的發(fā)展下，“銀行系”也在奮起直追。包括工商銀行在內(nèi)的多家商業(yè)銀行在近期都推出了移動支付的新型產(chǎn)品；而事實上，銀行系們依靠的新型場景，包括APPLE PAY、三星PAY支付在內(nèi)，走的均為銀聯(lián)平臺。

　　大支付機構(gòu)

　　優(yōu)勢抹平，利益受沖擊

　　2017年3月底，“網(wǎng)聯(lián)”啟動試運行，外界對這個類似銀行卡支付領(lǐng)域銀聯(lián)的角色有了模糊印象。彼時，首批接入部分銀行和支付機構(gòu)，其中第三方支付機構(gòu)包括支付寶、財付通、百度錢包及京東金融旗下的網(wǎng)銀在線等。

　　在籌建之前，第三方支付機構(gòu)繞開銀聯(lián)、直連銀行的模式頗受爭議。有分析認(rèn)為，第三方支付機構(gòu)創(chuàng)造銀行直連模式的初衷是為了省去7:2:1模式下的銀聯(lián)分成，以節(jié)約支付成本，但“直連”漸成行業(yè)標(biāo)配，也衍生一些潛在問題。

　　首批機構(gòu)接入之后，隨著6月份大中型支付機構(gòu)業(yè)務(wù)切量啟動，“網(wǎng)聯(lián)”成型的腳步逐漸拉近。新京報記者8月8日從百度方面獲悉，百度錢包（百付寶）已經(jīng)完全接入了網(wǎng)聯(lián)系統(tǒng)，目前正在切流量階段。昨日螞蟻金服方面表示，已于8月7日正式向網(wǎng)聯(lián)平臺切量，并一直在按照央行和籌備組的工作要求和安排，積極參與并完成相關(guān)工作。

　　騰訊此前發(fā)布消息稱，6月30日“網(wǎng)聯(lián)”啟動切量，財付通是首家參與切量的支付機構(gòu)，已將旗下部分支付業(yè)務(wù)切至網(wǎng)聯(lián)平臺。

　　對于網(wǎng)聯(lián)的到來，京東金融副總裁許凌認(rèn)為，“網(wǎng)聯(lián)平臺將對第三方支付機構(gòu)形成統(tǒng)一的規(guī)則、提高市場效率、規(guī)范清算市場，平衡整個支付生態(tài)系統(tǒng)當(dāng)中各方的利益及維護金融安全，幫助支付機構(gòu)規(guī)避支付風(fēng)險漏洞。也將促進市場上的支付機構(gòu)回歸支付本業(yè)，集中精力拓展場景，優(yōu)化用戶支付體驗。”

　　百度錢包相關(guān)負(fù)責(zé)人認(rèn)為，“非銀行支付交易規(guī)模日益龐大，網(wǎng)聯(lián)平臺對于提高清算效率、保障消費者資金安全都是極為有利的。”

　　對于“網(wǎng)聯(lián)”的誕生，分析普遍認(rèn)為會對支付巨頭和中小型支付機構(gòu)帶來不同的影響。

　　蘇寧金融研究院互聯(lián)網(wǎng)金融研究中心主任薛洪言曾向記者表示，與銀行直連模式相比，網(wǎng)聯(lián)平臺統(tǒng)一技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和提高清算信息透明度的同時，也徹底廢除了第三方支付龍頭多渠道（指銀行直連數(shù)量）、低費率的護城河，將行業(yè)的競爭重新拉回到支付場景拓展和客戶體驗提升上來。

　　“大型支付機構(gòu)多已建立完善的銀行直連體系，且支付成本較低，遷移至網(wǎng)聯(lián)平臺后，之前的優(yōu)勢便抹平了。”他表示。

　　北京大學(xué)市場與網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟研究中心研究員陳永偉持類似觀點。他認(rèn)為，相對大型的支付機構(gòu)的利益可能會受到部分沖擊，但由于此前支付機構(gòu)對用戶支付習(xí)慣的培養(yǎng)，網(wǎng)聯(lián)的出現(xiàn)對各巨頭利益能產(chǎn)生多少實際影響尚難判斷。

　　黃嵩表示，目前支付寶可以做清算，但是，網(wǎng)聯(lián)推出后，就斷了支付寶、財付通等大型支付機構(gòu)成為visa、萬事達(dá)卡、銀聯(lián)這樣的機會。

　　在董希淼看來，對于大型支付機構(gòu)來說，在備付金利息收入方面減少。按照目前的政策，今年4月開始，第三方支付機構(gòu)20%的備付金需轉(zhuǎn)存央行，那么，接入網(wǎng)聯(lián)之后，客戶備付金將全部接入央行存管，因此，減少了這部分資金沉淀帶來的利息收入。

　　但是，他認(rèn)為，網(wǎng)聯(lián)的推出不會明顯沖擊現(xiàn)有支付格局，對于整個行業(yè)來說是利好。以前標(biāo)準(zhǔn)不一，重復(fù)建設(shè)等問題存在，網(wǎng)聯(lián)推出后，交易數(shù)據(jù)更加清晰，監(jiān)管更加到位，客戶備付金能得到更好的保障，這樣的清算模式更直接更清晰更高效。

　　董希淼表示，作為一個金融服務(wù)機構(gòu)，不可能由一家商業(yè)機構(gòu)來主導(dǎo)，必須由央行的機構(gòu)來主導(dǎo)，這樣更安全。

　　中小型機構(gòu)

　　節(jié)省成本，更多是利好

　　網(wǎng)聯(lián)的誕生給中小支付公司帶來的主要為積極影響。

　　據(jù)媒體報道，分析人士指出，與支付寶、財付通擁有大型的存款和客戶資源不同，中小型第三方支付機構(gòu)此前在對接銀行時，與銀行的議價能力有限，而據(jù)新京報記者了解，在前期，按照市場“共建、共有、共享”的建設(shè)思路，網(wǎng)聯(lián)不會給第三方機構(gòu)增加負(fù)擔(dān)。

　　“網(wǎng)聯(lián)的成立打通了所有支付公司和銀行之間的連接，可為支付公司及社會節(jié)省大量成本。”匯付天下高級副總裁穆海潔告訴新京報記者。

　　黃嵩同樣認(rèn)為，網(wǎng)聯(lián)的推出對于中小機構(gòu)是好事，只要聯(lián)上網(wǎng)聯(lián)，等于把所有的銀行都聯(lián)上了。以前大機構(gòu)已經(jīng)跟所有的銀行簽署協(xié)議，在市場上占有絕對優(yōu)勢，而中小機構(gòu)是沒有這樣優(yōu)勢的。

　　薛洪言認(rèn)為，遷移至網(wǎng)聯(lián)平臺后，節(jié)約了新增直連銀行的成本，且抹平了與巨頭的支付體驗差異，更多的是利好。

　　陳永偉也表示，“網(wǎng)聯(lián)”為中小型支付機構(gòu)崛起提供了窗口期。“網(wǎng)聯(lián)不僅省去中小型支付機構(gòu)與各銀行建立連接的成本，大型支付機構(gòu)的優(yōu)勢削弱，也意味著中小支付機構(gòu)在競爭中能夠獲得更平等的位置。”

　　“在清算方面，中小機構(gòu)跟大機構(gòu)處在同一起跑線上，是利好”。董希淼如是說。

　　昨日，一家小型支付機構(gòu)負(fù)責(zé)人對新京報記者表示，過去與銀行談合作時，往往處于劣勢，有的銀行會區(qū)別對待小機構(gòu)與大機構(gòu)，小機構(gòu)的支付成本更高，甚至有的銀行拒絕與小機構(gòu)合作。如今，網(wǎng)聯(lián)推出后，小機構(gòu)與大機構(gòu)處在同一起跑線上，有了趕超的機會，帶來了發(fā)展新機遇。

　　根據(jù)艾瑞咨詢的《2017年第一季度第三方移動支付交易市場規(guī)模報告》，在移動支付市場份額上，支付寶的市場份額達(dá)到了54.0%，財付通市場份額達(dá)到了40.0%，其他眾多支付企業(yè)的市場份額之和為6.0%。

　　在這種情況下，不少機構(gòu)選擇了在央行明確收緊牌照發(fā)放的情況下，在價格高點“賣身”給互聯(lián)網(wǎng)巨頭，包括美團收購錢袋寶、國美收購銀盈通等案例。

　　市場份額難以實現(xiàn)大突破，新技術(shù)卻層出不窮，目前也有更多的支付機構(gòu)把目光落到了“聚合支付”（一個二維碼集合支付寶、財付通等通道）上。誰會成為“市場第三”有待觀察。